Produse de garantare a creditelor bancare

Produse de garantare a creditelor bancare

Strategia  Guvernamentala pentru dezvoltarea sectorului IMM 2011-2013 stabileste ca prima prioritate imbunatatirea accesului IMM la finantare. Intre masurile propuse pentru indeplinirea acestui obiectiv specific sunt incluse si consolidarea sistemului de fonduri de garantare pentru IMM, cat si sporirea accesibilitatii fondurilor de micro-creditare.

Sistemul institutiilor de garantare a creditelor a inceput sa se dezvolte in Romania la inceputul anilor 90, perioada in care directia principala a acestora o reprezenta garantarea creditelor prin care se achizitionau actiuni ale companiilor in curs de privatizare. Cu timpul, aceasta componenta s-a redus pana la minim, cauzata, in mare masura, de finalizarea proceselor de privatizare. La ora actuala, marea majoritate a creditelor garantate de fonduri sunt solicitate pentru suplinirea necesarului de capital circulant sau finantarea proiectelor de investitie.

In prezent in Romania functioneaza 5 institutii de garantare a creditelor: Fondul Romanesc de Garantare a Creditelor (FRGC), Fondul de Garantare a Creditelor Rurale (FGCR), Banca de Export-Import a Romaniei (EXIMBANK), Fondul National de Garantare a Creditelor pentru IMM (FNGCIMM) si Fondul Roman de Contragarantare a Creditelor pentru IMM (FRCG).

Cele 5 fonduri acorda garantii astfel:

FRGC  garanteaza in marea majoritate intreprinzatorii privati, neadresandu-se in mod special unui grup tinta.

FGCR este un fond specializat pe un sector tinta, garantand credite obtinute de persoane fizice si juridice (producatori agricoli si procesatori de produse agroalimentare) pentru realizarea productiei agricole, stocarea, precum si realizarea de investitii in domeniul agricol.

EXIMBANK functioneza atat ca banca, cat si ca firma de asigurare a creditelor de export. Oferta EXIMBANK vine in completarea gamei de produse financiare, bancare, de asigurari si garantii furnizate de bancile comerciale, garantand creditele si scrisorile de garantie bancara contractate de IMM-uri in general, a creditelor pentru exporturi, cat si a creditelor contractate in scopul realizarii de proiecte din domeniile prioritare de dezvoltare.

FNGCIMM acorda garantii pentru instrumentele de finantare contractate de IMM-uri de la bancile comerciale sau din alte surse autorizate. In plus, FNGCIMM acorda si finantari directe catre IMM-uri.

FRCG a fost infiintat in 2009, fiind constituit ca institutie financiara specializata si are ca unic obiect de activitate contragarantarea garantiilor acordate de fondurile de garantare, persoane juridice romane, pentru credite si alte instrumente financiare obtinute de IMM-uri de la bancile comerciale si din alte surse.

Din punctul de vedere al prezentului studiu o atentie speciala se acorda FNGCIMM.

FNGCIMM S.A. - IFN a fost infiintat la sfarsitul anului 2001 prin H.G. nr. 1211/2010 in scopul sustinerii activitatilor intreprinzatorilor (IMM-uri, societati cooperatiste si persoane fizice autorizate sa desfatoare activitati economice potrivit legii).  Ca forma de organizare juridica, FNGCIMM este societate comerciala pe actiuni, avand drept unic actionar statul roman, reprezentat de Ministerul Economiei, Comertului si Mediului de Afaceri (MECMA) - incepand cu 2009.

FNGCIMM acorda urmatoarele tipuri de garantii pentru IMM:

Garantii pentru IMM pe baza fondurilor proprii:

a.  Garantii individuale (conventii de impartire a riscurilor)

b. Conventia-plafon de garantare

c.  Angajament de garantare

Garantii acordate pe baza fondurilor de administrare (MADR)

Gestionarea garantiilor de stat pe baza de mandat  (MFP)

FNGCIMM a cunoscut o adevarata evolutie in ultimii ani si indeosebi incepand cu 2006. Motivele care au determinat aceasta fiind politicile de promovare a acestui tip de sprijin financiar, implementate indeosebi in contextul aderarii Romaniei la Uniunea Europeana, cat si efectele crizei financiare mondiale. Acesta afirmatie este sustinuta de reprezentarea grafica nr. 5.4.1.j, prin care se evidentiaza contributia esentiala a fondului in anul 2009 - perioada in care impactul crizei economice si financiare a fost resimtit cel mai acut.

Grafic nr. 5.4.1.j: Garantii acordate si credite IMM sustinute de catre FNGCIMM (milioane lei)

Sursa: FNGCIMM Solutii de garantare a finantarilor IMM-urilor - prezentare sustinuta in cadrul EU Finance Day for SMEs

Astfel, in 2009, FNGCIMM a intreprins o serie de masuri[1] menite sa faciliteze accesul IMM-urilor la serviciile oferite: a fost ajustata politica de risc a Fondului si au fost lansate noi produse de garantare. Plafonul ratei de garantare a fost majorat la 80% pentru toate instrumentele de garantare (anterior rata maxima de garantare fiind aplicata indeosebi pentru a stimula investitiile si finantarea start-up-urilor). In portofoliul serviciilor oferite de FNGCIMM au fost incluse garantarea finantarilor bancare acordate IMM pentru plata datoriilor catre bugetul de stat, garantarea creditelor restructurate ca urmare a deprecierii pietei impobiliare, a creditelor in valuta si a imprumuturilor ce au ca obiect refinantarea creditelor IMM-urilor cu capacitate de rambursare temporar redusa.

In cadrul aceluiasi pachet de masuri, a fost lansat si Angajamentul de Garantare - modalitate de acces la garantiile financiare ale fondului negociata direct cu beneficiarul (IMM) si prin care se atesta decizia FNGCIMM de a deveni partener al intreprinzatorului si de a garanta executarea obligatiilor financiare asumate de acesta, angajamentul de garantare urmand a fi prezentat de catre IMM finantatorului ca anexa la documentatia necesara acordarii creditului.

In scopul cresterii ratei de acces la serviciile de garantare si pentru a preintampina situatia de blocare a creditarii IMM-urilor, FNGCIMM a simplificat politica de comisionare pentru toate instrumentele de garantare prin stabilirea a doua nivele de taxe: o taxa mai scazuta, pentru IMM-urile care participa la proiecte cofinantate din fondurile europene, si cea de-a doua pentru garantarea celorlaltor credite.

Cu toate acestea numarul garantiilor solicitate la plata a crescut ingrijorator in anul 2009, crescand de la 3,5 milioane de lei in anul 2008 si ajungand pana la 89,5 milioane de lei (in 2009), in timp ce numarul acestora, pentru aceeasi perioada de referinta, s-a majorat de la 24 la 159. Ilustrarea acesti evolutii se regaseste in graficul nr. 5.4.1.h.

Grafic nr. 5.4.1.h: Evolutia anuala a solicitarilor de plati de garantii acordate de FNGCIMM

Sursa: FNGCIMM Solutii de garantare a finantarilor IMM-urilor - prezentare sustinuta in cadrul EU Finance Day for SMEs

Conform estimarilor FNCGIMM in 2010 numarul garantiilor solicitate la plata va scadea cu aproximativ 10%, valoare acestora continuand insa ritmul ascendent.

In aceste conditii, apare ca necesara utilizarea instrumentelor de contragarantare disponibile pentru sutinerea si dezvoltarea activitatii de garantare a FNGCIMM. Un astfel de instrument - Fondul Roman de Contragarantare (FRCG) - a fost creat la inceputul lui 2009, in baza planului de masuri anticriza promovate de Guvernul Romaniei.

Box nr. 5.4.1.a: Fondul Roman de Contragarantare